公允價值的會計計量模式及其應(yīng)用

公允價值的會計計量模式及其應(yīng)用 我國新會計準(zhǔn)則體系于2006年2月15日由財政部發(fā)布，自2007年1月起在上市公司范圍 內(nèi)實施，鼓勵其他企業(yè)執(zhí)行。原會計準(zhǔn)則規(guī)定會計要素的計量屬性只有歷史成本一個，新 準(zhǔn)則規(guī)定的計量屬性有五個，即歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值和公允價值，并 規(guī)定企業(yè)在對會計要素進(jìn)行計量時，一般應(yīng)當(dāng)采用歷史成本。采用重置成本、可變現(xiàn)凈值、 現(xiàn)值、公允價值計量的，應(yīng)當(dāng)保證所確定的會計要素金額能夠取得并可靠計量。 一、公允價值的本質(zhì) （一）公允價值的含義 國際會計準(zhǔn)則委員會（IASB）將公允價值界定為：”熟悉情況和自愿的雙方在一項公平交 易中，能夠?qū)⒁豁椯Y產(chǎn)進(jìn)行交換或?qū)⒁豁椮?fù)債進(jìn)行結(jié)算的金額。"我國會計準(zhǔn)則制定機構(gòu) 將公允價值定義為：”在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或負(fù)債清償 ―金額”，并在《企業(yè)會計準(zhǔn)則一一非貨幣性交易指南》中對非貨幣性交易中，公允價值 的確定原則做出了如下規(guī)定：如果該資產(chǎn)存在活躍市場，則該資產(chǎn)的市價即為其公允價值； 如果該資產(chǎn)不存在活躍市場，則該資產(chǎn)的公允價值應(yīng)比照相關(guān)類似資產(chǎn)的市價確定；如果 該資產(chǎn)及其相關(guān)類似資產(chǎn)均不存在活躍市場，則該資產(chǎn)的公允價值可依據(jù)其未來可以產(chǎn)生 的現(xiàn)金流量及適當(dāng)?shù)馁N現(xiàn)率計算的現(xiàn)值來評估確定。 （二）公允價值的使用前提 首先，完全的市場經(jīng)濟是信息公開、對稱的。國際會計準(zhǔn)則、美國等發(fā)達(dá)國家以發(fā)達(dá)的市 場經(jīng)濟為依據(jù)制定公允價值，適用于完全市場經(jīng)濟國家；而我國市場發(fā)育不完善，公開市 場的容量小，交易的品種少，很多商品沒有活躍的交易，資本市場不完善。 其次，交易雙方的自愿行為，即以公平交易為前提，交易中不存在欺詐或強制性的成分。 還有以企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營為假設(shè)，即假設(shè)企業(yè)處于正常的持續(xù)經(jīng)營狀態(tài)，不打算清算或以不 利的條件進(jìn)行交易。 （三）公允價值在我國的應(yīng)用 公允價值的應(yīng)用，主要體現(xiàn)在《企業(yè)會計準(zhǔn)則一一非貨幣性交易》和《企業(yè)會計準(zhǔn)則一一 債務(wù)重組》兩個具體準(zhǔn)則中，其他準(zhǔn)則中涉及到的非貨幣性交易及債務(wù)重組業(yè)務(wù)的計量， 也按照這兩個具體準(zhǔn)則的規(guī)定處理。由于公允價值主要是市場價格，在沒有市場價格的情 況下，要由交易雙方自己來確定，所以人的主觀因素不可避免地會影響價值的公允性。在 實踐中，有的交易主體不考慮公允與否，干脆把公允價值作為達(dá)到目的的工具，這在關(guān)聯(lián) 交易、非貨幣性交易和資產(chǎn)重組等會計實務(wù)中經(jīng)?？梢砸姷?。 1 .關(guān)聯(lián)交易 關(guān)聯(lián)企業(yè)間經(jīng)常會發(fā)生購銷往來、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和出售等業(yè)務(wù)，這些業(yè)務(wù)的交易價格如何確定 將直接影響企業(yè)的利潤。例如，有些上市公司以低于公允價值的價格購入產(chǎn)品或勞務(wù)，而 以高于公允價值的價格將產(chǎn)品或勞務(wù)銷售給關(guān)聯(lián)企業(yè)；或者將不良資產(chǎn)以高價剝離給母公 司，母公司則將優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)以低價注入到上市公司， 這樣上市公司很容易就粉飾了賬面利潤 2 .非貨幣性交易 非貨幣交易準(zhǔn)則修訂之前，每到年終就有些上市公司通過非同類資產(chǎn)置換“互利互惠”， 即按照公允價值進(jìn)行評估，然后兩家置換的資產(chǎn)都有所升值。根據(jù)原準(zhǔn)則，要將它們作為 非貨幣交易損益計入當(dāng)期利潤，這樣，兩家公司都增加了報告利潤。這種不真實收益的存 在造成了股票市場一定程度上的虛假繁榮和資金流向錯誤。修訂前的非貨幣性交易準(zhǔn)則充 分借鑒國際、國內(nèi)非貨幣性交易原則，將非貨幣性交易劃分為同類非貨幣性交易和不同類 非貨幣性交易，并針對同類非貨幣性交易和不同類非貨幣性交易各自的特點，分別就涉及 補價與否做出了明確規(guī)定。在沒有補價的情況下，對于同類非貨幣性交易，一般以換出資 產(chǎn)的賬面價值作為換入資產(chǎn)的入賬價值，不確認(rèn)交易損益；對于不同類非貨幣性交易，一 股以換入資產(chǎn)的公允價值作為其入賬價值，換入資產(chǎn)公允價值與換出資產(chǎn)賬面價值之間的 差額確認(rèn)為當(dāng)期損益。在發(fā)生補價的情況下，對于同類非貨幣性交易，又區(qū)分支付補價和 收到補價兩種情況分別作了規(guī)定。而修訂后的非貨幣性交易準(zhǔn)則不區(qū)分同類非貨幣性交易 和不同類非貨幣性交易，凡企業(yè)發(fā)生的非貨幣性交易，應(yīng)以換出資產(chǎn)的賬面價值加上應(yīng)支 付的相關(guān)稅費，作為換入資產(chǎn)的入賬價值。對于涉及補價的非貨幣性交易，修訂后的非貨 幣性交易會計準(zhǔn)則與修訂前的非貨幣性交易會計準(zhǔn)則基本相同，主要的區(qū)別是在確定換入 資產(chǎn)的入賬價值時要考慮應(yīng)支付的相關(guān)稅費。 3 .債務(wù)重組 修訂前的債務(wù)重組準(zhǔn)則規(guī)定，債權(quán)人應(yīng)將受讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)或股權(quán)按公允價值入賬，并將 重組債務(wù)的賬面價值與轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)或股權(quán)的公允價值之間的差額確認(rèn)為債務(wù)重組收 益。而修訂后的債務(wù)重組準(zhǔn)則規(guī)定，債權(quán)人應(yīng)將受讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)或股權(quán)按重組債權(quán)的賬 面價值入賬，并將重組債務(wù)的賬面價值與轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)或股權(quán)賬面價值之間的差額確 認(rèn)為資本公積或當(dāng)期損失，即不允許債權(quán)人確認(rèn)債務(wù)重組收益。 二、公允價值的計量 （一）通常情況下，最符合公允價值的定義是市場價格。正是由于公允價值是理智的雙方 自愿達(dá)成的交換價格，其確定并不在于業(yè)務(wù)是否發(fā)生，而在于雙方一致同意就會形成一個 價值，故公允價值最適用于對金融工具尤其是期貨、期權(quán)、遠(yuǎn)期合約等衍生金融工具產(chǎn)生 的權(quán)利與義務(wù)的計量。這是因為很多金融工具的交易和事項并未實際發(fā)生，簽約雙方的權(quán) 利與義務(wù)亦未履行，也不可能有歷史成本的發(fā)生，傳統(tǒng)的會計很難對其進(jìn)行計量，采用公 允價值即現(xiàn)行市場交換價格計量可解決這一問題。止匕外，主營業(yè)務(wù)收入、其他業(yè)務(wù)收入、 營業(yè)外收入等也是按購銷雙方達(dá)成的現(xiàn)行市價即公允價值進(jìn)行計量的，存貨按成本與市價 孰低法計價是部分采用公允價值進(jìn)行計量。 （二）會計人員無法取得可觀察的市場金額時，可用未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值進(jìn)行計量。現(xiàn)值 計量更能反映形成公允價值的各種要素，包括對未來現(xiàn)金流量的估計、對現(xiàn)金流量的金額 和時點的各種可能變動的預(yù)期、用利率表示的貨幣時間價值和包含在資產(chǎn)或負(fù)債價格中的 非確定性以及一些難以識別的其他因素等。因此，現(xiàn)值計量在公允價值的計量中具有了相 當(dāng)重要的地位。 三、公允價值計量模式分析 公允價值作為一種新的計量模式，從相關(guān)性的角度來看，有其自身的優(yōu)勢。它與決策有用 的會計目標(biāo)是相一致的，尤其是在市場有效的情況下，能夠提供相關(guān)的會計信息。但其缺 點也是明顯的，正如前面提到的，公允價值的確定具有很大的不確定性，給人為操縱提供 了便利。關(guān)于這一點，可從以下幾方面看出： （一）信息質(zhì)量的可靠性方面。選擇用公允價值計量模式這樣一個非確定性、變動性和集 合性的模糊性計量概念來作為會計計量的目的和手段，相對于客觀性、確定性和可驗證性 的從事實性基礎(chǔ)出發(fā)的歷史成本計量模式，雖然在財務(wù)報告中能提供更為相關(guān)性的信息， 但在可靠性的質(zhì)量要求上卻不敢保證能提高多少或至少不會減弱。 （二）市場環(huán)境的預(yù)知性方面。公允價值是通過市場確認(rèn)的，但市場環(huán)境是復(fù)雜多變的， 有的會計要素或會計事項可以確認(rèn)或?qū)ふ蚁囝愃频氖袌鼋灰變r格，有的卻無法尋找而只能 估計，尤其對于長期性的應(yīng)收應(yīng)付之類的項目，在市場環(huán)境的預(yù)知性上難以把握。 （三）企業(yè)主體計量的一致性方面。企業(yè)主體對某些會計要素或會計事項價值的確定，通 常是基于其未來收益（或損失）與不確定性的計量（估計），而不是通過市場交易形成 的，這種價值信息一般更有助于投資者的預(yù)決策即更能提供對企業(yè)管理當(dāng)局有用的信息， 但往往與其公允價值不完全相符。 （四）公允價值計量的難度性方面。有許多會計要素，如資產(chǎn)和負(fù)債在市場上很難找到可 供觀察的交易價格，將未來現(xiàn)金流量按一定的折現(xiàn)率折算成現(xiàn)值計量，往往就成為公允價 值計量的重要技術(shù)手段。但因未來現(xiàn)金流量的金額、時點和貨幣的時間價值等都